Con la Nota n. 168, di ieri 20 novembre, il Ministero dell’Economia e delle Finanze ha dato il via alla procedura accelerata, Accelerated Book Building, per la vendita del 20% di Monte dei Paschi di Siena (Mps).
🔷️ Il Ministero mette sul mercato 252 milioni di azioni per un’operazione del valore di circa 800 milioni di euro.
Con questa cessione la partecipazione dello Stato scenderebbe al 44%.
La banca fu nazionalizzata nel 2017, quando si trovava in forte crisi, e si è speso quasi 6 miliardi di euro.
🔴 Quali sono i numeri dell’operazione?
✅ Il via alla raccolta ordini è per la cessione di 251.937.942 azioni ordinarie del Monte dei Paschi di Siena, al prezzo che parte da 2,89 euro ad azione, con uno sconto del 6% sul prezzo di chiusura di ieri 20 novembre, e cioè 3,07 euro ad azione.
➡️ Portando così l’incasso per lo Stato di almeno 728 milioni di euro.
🔴 A quanto ammonta la partecipazione dello Stato in Mps?
✅ Nel 2017, lo Stato ha speso per salvare Mps 5,4 miliardi di euro, con una quota del 64% del capitale sociale.
➡️ Con la cessione del 20% la partecipazione ora scenderà al 44%.
🔴 Come si svolge l’operazione?
✅ Nella Nota il Ministero del Tesoro ha comunicato di aver
scelto la procedura di Accelerated book building che è stata attivata attraverso un consorzio di banche costituito da Bofa, Jefferies e Ubs come joint global coordinators e joint bookrunners.
➡️ L’obiettivo è di promuovere il collocamento delle azioni presso investitori qualificati in Italia e investitori istituzionali esteri.
🔴 In cosa consiste la procedura Accelerated book building?
✅ Questa procedura consente di vendere in blocco quote societarie particolarmente rilevanti in modo accelerato a investitori istituzionali.
➡️ Uno dei vantaggi è proprio la velocità, che consente di chiudere l’operazione di vendita delle azioni in un paio di giorni.
🔷️ Dico per un amico…
🔴 Mps nel 2017 ci è costata a tutti noi 5,4 miliardi di euro.
✅ Ora si sta vendendo a saldo, ma soprattutto in velocità, circa un terzo delle azioni a circa, speriamo, 800 milioni.
➡️ Vendere oggi l’intero 64% di capitale a 2,89 euro ad azione, significa incassare, forse, 2,4 miliardi di euro… un vero affare, ma solo per chi compra, buon black friday Mps.
(by Sergio Criveller – 21/11/23)
